Mitos sobre Investimentos: além da "segurança" da poupança e do "risco" da bolsa

Aqui estão os slides da palestra em que falo de 15 mitos sobre investimentos. Não esqueçam de se inscrever no Canal ContabilidadeMQ e me seguir no Instagram @felfelipepontes para mais conteúdo!

Após os slides, mais para o final do post, eu explico a ideia por trás de cada mito. Vou atualizando o texto aos poucos, à medida em que eu for divulgando os mitos lá no Instagram.

Nos slides vocês verão vários mitos relacionados a esse assunto como "poupança não tem risco", "renda variável não tem risco", "analistas de investimentos sabem de tudo", "gestores nunca erram", "os bancos são bons para investimentos" (tem mitos semelhantes a corretoras e consultores independentes).

Mitos sobre investimentos: além da "seguranca" da poupanca e do "risco" da bolsa from Felipe Pontes

EXPLICAÇÃO DOS MITOS:

MITO 1: POUPANÇA NÃO TEM RISCO

Esse é um dos maiores mitos relacionados a investimentos.

Quem nunca chegou num banco e recebeu uma oferta de poupança e ainda foi informado de que é bom porque não tem risco?



Na imagem vocês conseguem ver alguns fatores de risco atrelados à poupança.

• O 1º deles dificilmente ocorrerá outra vez, mas, como dizem, "quem não conhece a sua história está condenado a repeti-la". A poupança já foi confiscada em um passado recente, as ações não foram. 
• Se o banco quebrar (que também é bem difícil de acontecer, mas pode acontecer), você pode perder uma parte do seu dinheiro que não é garantida pelo FGC. Além disso, enquanto aguarda o reembolso do FGC, você perderá rentabilidade.
• Os valores depositados na poupança só rendem no "aniversário" (ou "mesversário") do depósito. Se você depositou no dia 10, o dinheiro só renderá no dia 10 do mês seguinte. Sacando no dia 9 você perde a rentabilidade do mês todo.
• Você ainda corre o risco de perder para a inflação. No gráfico do lado direito, a inflação está em vermelho e as duas metodologias da poupança (antiga e a nova) estão representadas nas linhas azul e amarela, respectivamente.
• Além disso, se você considera que volatilidade é risco, não dá para dizer que a poupança é livre de risco, porque ela depende da taxa Selic e a Selic é volátil. Apesar de ter baixa volatilidade, a Selic não é fixa.

E aí, você ainda tem dinheiro na poupança?

MITO 2: AS ALTERNATIVAS À POUPANÇA NÃO TÊM LIQUIDEZ

Nós já sabemos, no Mito 1, que a poupança só rende no "aniversário" do depósito. Então do que adianta essa liquidez (possibilidade de usar o dinheiro no dia)?

Não é muito melhor você aplicar em um fundo de baixo custo, com resgate em D+0 ou até mesmo no tesouro selic? Que rendem diariamente e não apenas no aniversário do depósito... Inclusive já existem fundos que aplicam no tesouro selic e não cobram taxas.

Pense nisso. Existem alternativas melhores do que a poupança!

MITO 3: AS ALTERNATIVAS À POUPANÇA SÃO RUINS POR CAUSA DOS TRIBUTOS

Já falamos dos riscos que existem na poupança e que poucas pessoas prestam atenção, bem como da questão da liquidez e que existem alternativas melhores nesse sentido.

Todavia, algumas pessoas ainda pensam que para aplicações de curtíssimo prazo a poupança ainda é a melhor opção, por questões tributárias.

O IOF segue uma tabela regressiva que vai de 96% a 0% (reduzindo linearmente do primeiro dia da aplicação até o 30º), enquanto que o imposto de renda de algumas alternativas à poupança variam de 22,5% (quando o dinheiro é aplicado por até 180 dias) a 15% (quando o dinheiro é aplicado por mais de 720 dias).

Vejam que mesmo assim, existem alternativas melhores do que a poupança, como fundos simples que aplicam no Tesouro Selic, o próprio Tesouro Selic e alternativas com garantia do FGC que são isentas de imposto de renda (LCI e LCA).

Pesquisem isso antes de aplicar o dinheiro na poupança da próxima vez!

MITO 4: RENDA FIXA NÃO TEM RISCO

O mito de hoje também é bem comum na vida das pessoas e os novos investidores parecem não saber disso. Lembrem da Crise de 2008, em que o que parecia não ter risco tinha muito!

Muita gente investe em renda fixa achando que porque tem o nome de "renda fixa" você sabe exatamente quanto terá de rentabilidade.

Isso não é verdade. 

A "renda" é "fixa" no benchmark (indicador de referência). Alguns títulos são realmente de rentabilidade fixa (como os pré-fixados), no sentido em que as pessoas pensam no retorno, outros são fixos em relação à Selic/CDI (90% do CDI, 110% do CDI, 100% da Selic, 70% da Selic etc).

Todavia, muita gente deixa passar dois riscos bem relevantes: 

1) Risco de mercado (volatilidade e marcação à mercado dos títulos) e 

2) Risco de crédito (possibilidade de o emissor do seu título quebrar e você não receber o dinheiro).

Nas duas imagens abaixo eu busquei exemplos para esses dois riscos e, no curto prazo, eles são muito mais fortes - aliados com algum possível risco de liquidez.

***IMAGEM 1) Na primeira imagem você pode ver que mesmo um título pré-fixado do governo tem volatilidade no curto prazo. Até ele chegar ao vencimento, com o valor de R$ 1.000,00 (valor que você concordou em receber no vencimento), ele passa por um monte de eventos de curto prazo que afetam o seu preço.

Dessa forma, pode ser, inclusive, que você perca parte do seu dinheiro, se precisar resgatar antes do vencimento. É possível também ganhar muito dinheiro, mas vá com calma!

***IMAGEM 2) Na segunda imagem é possível ver um fundo de crédito privado que vinha entregando uma ótima rentabilidade, com pouca ou nenhuma volatilidade/RISCO, até que..... teve risco.... até que quebrou.

Então, quando você vir um fundo de renda fixa, por exemplo, com liquidez em D+1 ou D+0, rendendo muito mais que o CDI... antes de entrar no fundo por causa dos indicadores quantitativos de desempenho, analise qualitativamente o que tem dentro do fundo. Pode existir uma bomba plantada nele que ainda não foi encontrada pela análise quantitativa. #NãoExisteAlmoçoGrátis

MITO 5: INVESTIR EM IMÓVEIS É MUITO SEGURO

Em breve!

MITO 6: 

Em breve!

MITO 7: 

Em breve!